Bitget UEX 일보｜미-이란 갈등으로 인플레이션 기대치 상승; 금, 6년 만에 최대 주간 하락폭 기록; 유가, 돌파 후 급락 (2026년 03월 20일)

일, 핫뉴스

미 연준 동향

미 연준 연내 금리 인하 기대 완전히 사라짐

• 영국 중앙은행이 인플레이션 대응 신호를 발신한 후, 미국 국채 가격이 크게 하락하며, 거래자들은 미 연준의 연간 금리 인하에 대한 모든 베팅을 취소하였고, 일부는 미래 금리 인상 위험에 대비하기 시작함;
• 2년 만기 국채 수익률이 13bp 상승하여 3.9%에 도달함;
• 시장 영향: 금리 경로의 긴축이 위험 자산을 직접적으로 억제하며, 귀금속 부문에서 특히 두드러진 압박을 받음.

국제 대종상품

중동 상황 진정 발언으로 유가 잠시 상승 후 급락

• 이스라엘 총리 네타냐후가 이란 에너지 시설에 대한 공습을 중단하겠다고 약속하고, 미국 재무장관이 일부 이란 석유 제재를 해제할 가능성을 언급하며 전략 비축을 방출할 것이라고 발표, 방출 규모는 1.3-1.4억 배럴에 달함;
• WTI 원유와 브렌트 원유 모두 먼저 상승한 후 급락함;
• 주동 요인: 실물 공급 증가 기대가 가격을 억제하며, 유가는 2월 수준으로 돌아갈 것으로 예상됨.

거시 경제 정책

백악관 AI 규제 프레임워크 추진, 중국 중앙은행 시장 안정 유지 강조

• 백악관은 금요일에 국회에 AI 입법 구상을 제출할 예정이며, 아동 온라인 안전, 연방 기준 우선 및 창작자 보호를 중점적으로 다룸;
• 미국은 동시에 일부 러시아 원유의 인도 판매를 승인함.

이, 시장 복기

대종상품 & 외환 성과

• 현물 금: 7거래일 연속 하락, 한때 4500달러/온스에 근접하며, 6년 최대 단주 하락폭을 기록할 것으로 보이며, 금리 기대 반전의 압박을 받음;
• 현물 은: 한때 12% 급락 후 72.8달러로 반등, 변동폭이 금보다 훨씬 큼;
• WTI 원유: 100.48달러까지 상승한 후 93.67달러로 하락, 주동 요인은 미국의 이란 석유 공급 계획 증가;
• 브렌트 원유: 112달러까지 상승한 후 102.33달러로 급락;
• 달러 지수: 100.309까지 상승한 후 현재 99.315로 하락, 지정학적 완화와 금리 기대가 함께 작용함.

암호화폐 성과

• BTC: 24시간 약 1.35% 하락, 현재 70124달러, 단기적으로 최근 저점에서 반등한 후 70,000-71,000달러 구간에서 저항을 받고 조정 중, 현물 ETF가 2일 연속 순유출로 인해 유입세가 둔화되었고, 금리 기대 긴축이 압박을 가함, 누적 기관 보유와 지정학적 상황 완화가 여전히 하단 지지 제공;
• ETH: 24시간 2.33% 하락, 가격 약 2147달러, 대세를 따르며 단기적으로 압박을 받음;
• 암호화폐 총 시가총액: 24시간 1.8% 하락, 총 시가총액 2.48조 달러, 위험 감정이 주도하며 조정 유지;
• 시장 청산 상황: 24시간 총 청산 4.06억 달러, 매수 청산 3.03억 달러, 매도 청산 0.99억 달러.

• Bitget BTC/USDT 청산 지도: 현재 가격 약 70,000달러, 하단 69,000--70,500달러 구간에 명확한 매수 청산 밀집 구역이 존재, 가격이 계속 하락할 경우 매수 연쇄 청산이 촉발되어 하방 변동성이 확대될 수 있음. 상단 71,000--73,000달러에 대량의 매도 청산 레버리지가 집중되어 있으며, 가격이 해당 구간을 상향 돌파할 경우 매도 압박이 발생하여 시장이 추가 상승할 수 있음.
• 현물 ETF: BTC 현물 ETF 어제 순유출 -0.519억 달러; ETH 현물 ETF 어제 순유출 -0.366억 달러;
• BTC 현물: 어제 유입 24.53억 달러, 유출 25.83억 달러, 순유출 약 -1.3억 달러.

미 주식 지수 성과

• 다우지수: 0.44% 하락하여 46021.43포인트, 이틀 연속 하락하며 지난해 11월 이후 최저치 기록;
• S&P 500: 0.27% 하락하여 6606.49포인트, 장중 하락폭 축소;
• 나스닥: 0.28% 하락하여 22090.69포인트, 기술 부문 전체가 부진하지만 일부 하위 부문은 반등.

기술 대기업 동향

• NVIDIA: 1.02% 하락(종가 약 178.56달러), CEO 황인준이 최근 행사에서 업계 리더들에게 AI 위험에 대한 신중한 논의를 촉구하며 공포감을 조장하지 말 것을 당부함;
• Alphabet: 약 0.19% 하락(종가 약 307달러), 회사가 공공 서비스 부문과의 협력을 확대하여 데이터 센터의 전력 소비 피크 부하를 줄이고 AI 인프라의 지속 가능한 확장을 지원함;
• Apple: 0.39% 하락(종가 약 249달러), 전체적으로 기술 부문 조정에 따르며 특별한 주요 사건은 없음;
• Microsoft: 0.71% 하락(종가 약 392달러), 거시 금리 경로 긴축의 영향을 받으며, AI 클라우드 사업은 안정적이나 단기적으로 가치는 압박을 받음;
• Amazon: 0.53% 하락(종가 약 209달러), 전자상거래와 클라우드 서비스의 이중 구동에도 불구하고 대세 감정에 의해 영향을 받음;
• Meta: 1.46% 하락(종가 약 616달러), AI 기반 콘텐츠 검토 시스템을 점진적으로 추진하겠다고 발표하며 제3자 공급업체 의존도를 줄이고 검토 효율성과 비용 통제를 높임;
• Tesla: 3.18% 하락(종가 약 380.30달러), 전기차 인도 및 로보택시 진행 예상 하에 변동성이 커지며, 시장의 위험 선호가 하락함.

섹터 이변 관찰

광통신 8% 이상 상승

• 대표 주식: Lumentum 10.18% 상승, Applied Optoelectronics 10.03% 상승;
• 주동 요인: AI 데이터 센터 확장으로 수요 증가, 광 모듈 제조업체의 주문이 강세.

저장소 개념 상승

• 대표 주식: 시게이트 테크놀로지 6.84% 상승, 웨스턴 디지털 3.95% 상승;
• 주동 요인: AI 연산력 수요 지지, 샌디스크가 신기록 경신.

금 광업 5% 이상 하락

• 대표 주식: 뉴먼 광업 6.89% 하락, 하모니 골드 6.25% 하락;
• 주동 요인: 금 가격의 연속 하락이 관련 주식에 부담을 줌.

삼, 심층 개별 주식 해석

1. 알리바바 - 클라우드 및 AI 사업 5년 전망

사건 개요: 그룹 실적 전화 회의에서 CEO 우용밍이 향후 3~5년간 글로벌 연산력이 지속적으로 부족할 것이라고 강조하며, 평헤이거(반도체 사업)는 비용 최적화뿐만 아니라 연산력 공급 보장 역할을 하며, 향후 5년간 클라우드 및 AI 관련 수익이 1000억 달러를 초과할 것으로 기대되며, 현재 명확한 IPO 일정은 없음. 시장 해석: 기관들은 알리가 연산력 부족 주기에서 전략적 가치를 인정하고 있으며, 클라우드 사업이 비용 중심에서 성장 엔진으로 전환될 것으로 기대함. 투자 시사점: 단기적으로 실적 실현 리듬에 주목하고, 장기적으로 AI 인프라 배치가 가져오는 가치 재평가 공간을 긍정적으로 봄.

2. 우버 - 리비안 자율주행 택시 협력

사건 개요: 우버가 리비안에 최대 12.5억 달러를 투자한다고 발표하며, 1만 대의 완전 자율주행 R2 로보택시를 구매할 계획이며, 2030년 이전에 추가 4만 대의 선택권을 보유하고, 2028년부터 미국 여러 도시에 배치할 예정. 시장 해석: 월스트리트는 이 조치가 로보택시 상용화를 가속화할 것으로 보고 있으며, 우버의 장기 성장 한계를 높일 것으로 기대함. 투자 시사점: 자율주행 규제 진행 상황 및 차량 인도 일정에 주목하며, 성공적으로 실현될 경우 가치 매력도가 크게 향상될 것임.

3. 슈퍼마이크로 컴퓨터 - 수출 규제 관련 조사

사건 개요: 뉴욕 남부 연방 검찰청이 세 명의 관련 개인을 수출 규제 위반 혐의로 기소하였으며, 슈퍼마이크로 컴퓨터는 피고로 지목되지 않았고, 회사는 완벽한 준수 시스템을 보유하고 있다고 강조함. 시장 해석: 기관들은 사건이 단기적으로 주가를 압박할 것으로 보지만, 회사의 준수 기록이 양호하여 장기적인 사업 영향은 제한적일 것으로 판단함. 투자 시사점: 후속 조사 진행 상황에 주목하며, 준수 위험이 해소된 후 복구 기회가 올 수 있음.

4. 플래닛랩스 - 2026 회계연도 실적 초과 기대

사건 개요: 2026 회계연도 전체 수익 3.077억 달러로 전년 대비 26% 증가, 4분기 수익 8680만 달러로 전년 대비 41% 증가; 2027 회계연도 가이던스 상향 조정, 전체 수익 예상 4.15-4.4억 달러. 시장 해석: 분석가들은 AI 및 국방 분야에서 위성 데이터 수요의 증가를 긍정적으로 보고 있으며, 가이던스 상향 조정이 신뢰를 강화함. 투자 시사점: 실적과 가이던스 모두 초과 기대를 기록하여 장기적인 공간 응용 추세에 주목할 만함.

5. 연방 특송 - 2026 회계연도 3분기 강력한 성장

사건 개요: 3분기 수익 240억 달러로 전년 대비 8% 증가, 조정 후 EPS 5.25달러; 2026 회계연도 수익 성장 가이던스가 6.0%-6.5%로 상향 조정되며, 화물 분할 계획이 제시간에 추진됨. 시장 해석: 기관들은 수요 회복과 효율성 향상이 함께 작용하고 있으며, 가이던스 상향 조정이 긍정적인 신호를 발신함. 투자 시사점: 물류 주기의 회복에 주목하며, 안정적인 성장 실적이 가치 회복을 지지함.

사, 암호화폐 프로젝트 동향

*

1. Cointelegraph의 최근 보도에 따르면, 비트코인 가격이 7.1만 달러 아래로 떨어졌지만, 데이터는 그 상승세가 사라지지 않았음을 보여줌. 비트코인은 화요일 7.6만 달러에 도달한 후 7% 하락했으며, 이스라엘의 이란 천연가스 시설 공격이 유가를 상승시키고 미국 PPI가 예상치를 초과하여 미 주식이 동반 하락함. 분석가들은 미국 상장 ETF와 전략의 지속적인 매입이 비트코인에 현물 수요 지지를 제공한다고 지적함. 비트코인 매수 레버리지 수준이 낮아 가격이 5% 더 하락하더라도 연쇄 청산 위험이 적음. 인플레이션 우려가 커지면서 고정 수익률에 부정적인 영향을 미쳐 자금이 결국 금에서 비트코인으로 이동할 수 있는 길을 열어줌. 비트코인 영구 계약 자금 비용률은 가격이 7.6만 달러를 돌파할 때 여전히 중립 구간 이하로, 상승세가 현물 수요에 의해 주도되고 있음을 나타냄. 금 가격이 피로감을 보이고 있으며, 자금이 금에서 유출될 경우 비트코인의 지속적인 상승 촉매제가 될 수 있음.

1. Lookonchain의 모니터링에 따르면, 한 신비로운 고래가 다시 3,675만 개의 USDT를 사용하여 17,084개의 ETH를 구매하였으며, 구매 평균가는 2,151달러임.

1. 미국의 3월 14일 주 초청 실업수당 신청자 수는 20.5만 명으로, 1월 10일 주 이후 최저치를 기록하였으며, 시장 예상은 21.5만 명임. 이전 값은 21.3만 명임.

1. 골드만삭스가 BTC와 ETH의 12개월 목표가를 하향 조정하였으며, 이는 ETF 유입 둔화와 입법 진행 지연에 기인함.

1. 샘 올트먼이 이끄는 World 프로젝트가 Coinbase와 협력하여 AgentKit을 출시하였으며, AI 대리인 신원 인증과 스테이블코인 결제를 결합하여 조 단위의 새로운 시장을 열 수 있음.
2. Strategy 공동 창립자 마이클 세일러가 소셜 미디어에 "비트코인은 혼돈에 대한 궁극적인 헤지"라고 언급하며 "$BTC" 태그를 달아 비트코인을 거시적 및 금융 불확실성에 대응하는 핵심 자산 도구로 다시 위치시킴.

오, 오늘의 시장 일정

데이터 발표 일정

중요 사건 예고

3월 20일(금요일)

1. 연방 특송이 최신 분기 실적을 발표함.

기관 의견:

골드만삭스, 모건스탠리 및 JP모건 등 투자은행의 최신 의견에 따르면, 지정학적 상황이 단기적으로 인플레이션 기대를 높이고 미 연준의 금리 인하 베팅을 지우며 금과 은에 압박을 가하지만, 장기적으로 중앙은행의 금 구매와 투자자 수요가 여전히 금 가격을 지지하고 있으며, 2026년 말에는 5000달러/온스 이상에 이를 것으로 예상됨. 유가 측면에서는, 미국의 이란 석유 및 비축 방출 계획이 공급 긴장을 빠르게 완화할 수 있으며, WTI와 브렌트는 2월 수준으로 돌아갈 수 있고, 구조적 과잉이 여전히 존재함. 미 주식 측면에서는 AI 테마와 완화적 통화 정책이 계속해서 지지를 제공하며, S&P 500은 연간 두 자릿수 성장이 가능하지만, 높은 가치에 대한 변동성에 주의해야 함. 암호화 시장은 ETF의 지속적인 유입과 기관의 비트코인 보유로 혜택을 보고 있으며, BTC의 지배적 위치가 유지되고, 단기적으로 지정학적 완화가 반등을 가져올 수 있지만, 규제 불확실성이 여전히 주요 위험임. 전반적으로 투자은행은 변동성 속에서 우량 자산 배치 기회를 찾을 것을 권장함.

면책 조항: 위 내용은 AI 검색 정리로, 인위적으로 검증하여 발표하며, 어떠한 투자 조언으로 간주되지 않음.