Bitget UEX 일일 보고서｜미국 2월 CPI 곧 발표; 유가 급등락; NIO 첫 분기 흑자 (2026년 03월 11일)

一、핫이슈

미국 연준 동향

핵심 상원의원, 연준 의장 지명 절차 추진에 동의

미국 상원의원 톰 틸리스가 케빈 워시의 연준 의장 지명 확인 절차를 시작하는 데 동의하며, 그를 우수한 후보로 평가하고 있습니다.

• 요점: 워시가 추가 질문에 답변할 필요 없음; 지명은 위원회에서 잠시 보류될 수 있음; 틸리스는 이러한 지명을 저지하겠다고 약속한 바 있음.
• 시장 영향: 이 진전은 연준 고위 인사의 교체를 가속화할 수 있으며, 정책의 연속성에 대한 투자자의 신뢰를 높일 수 있지만, 잠재적인 지연은 불확실성을 더할 수 있음.

연준 이사 보우먼, 곧 연설 예정

연준 이사 미셸 보우먼이 오늘 연설을 할 예정이며, 초점은 금리 경로와 경제 전망에 관련될 수 있음.

• 요점: 연설 시간은 미정; 인플레이션 및 고용 데이터에 대해 논의할 가능성 있음; 곧 발표될 2월 CPI 데이터와 연계될 수 있음.
• 시장 영향: 만약 비둘기파 신호를 발신할 경우, 시장의 높은 금리에 대한 우려를 완화하고 위험 자산의 반등을 촉진할 수 있음.

국제 원자재

EIA, 미국과 브렌트 유가 연평균 가격 전망 대폭 상향 조정

미국 에너지 정보청(EIA)이 단기 에너지 전망에서 2026년과 2027년 WTI 및 브렌트 원유 가격 예측을 크게 상향 조정함.

• 요점: 2026년 브렌트 예상 가격이 78.84달러/배럴(이전 57.69); WTI는 73.61달러/배럴(이전 53.42); 2027년은 각각 64.47 및 60.81달러/배럴.
• 시장 영향: 지정학적 위험 프리미엄이 지속되고 있음을 반영하며, 이 조치는 에너지 주식을 지지할 수 있지만 인플레이션 기대를 악화시켜 글로벌 주식을 간접적으로 압박할 수 있음.

G7, IEA에 석유 비축 방출 계획 수립 지시

G7 국가들은 국제 에너지 기구(IEA)에 공급 중단에 대비해 석유 비축 방출의 규모와 절차를 평가할 것을 요구함.

• 요점: 프랑스 의장국이 추진; IEA 이사회가 오늘 논의 예정; 호르무즈 해협의 운송이 거의 중단되어 시장 상황이 악화됨.
• 시장 영향: 잠재적인 공급 완충을 제공하여 유가 급등 압력을 완화하고, 원자재 시장과 글로벌 경제 성장 기대를 안정시키는 데 도움이 될 수 있음.

호르무즈 해협 봉쇄가 헬륨 공급에 미치는 영향

이란의 갈등으로 호르무즈 해협이 봉쇄되면서 카타르의 헬륨 시설이 가동 중단되어 전 세계 공급의 1/3이 중단됨.

• 요점: 한국은 64.7%의 헬륨을 카타르에 의존; 반도체 주요 원자재 부족; 브롬 공급원도 이스라엘에 집중됨.
• 시장 영향: 칩 생산 비용을 상승시키고, 기술주 변동성을 유발하며, 공급망 중단 위험을 확대할 수 있음.

거시 경제 정책

트럼프, 이란에 호르무즈 수뢰 제거 요구

미국 대통령 트럼프가 이란에 즉시 수뢰를 제거할 것을 촉구하며, 그렇지 않으면 심각한 군사적 결과에 직면할 것이라고 경고함.

• 요점: 현재 수뢰 규모는 제한적이지만, 이란은 많은 소형 선박과 수뢰 재고(2000-6000개)를 보유하고 있음; 제거가 이루어질 경우 긍정적인 신호가 될 수 있음.
• 시장 영향: 지정학적 긴장을 악화시키지만, 이란이 응답할 경우 에너지 공급 우려를 완화하고 위험 자산의 반등에 긍정적 영향을 미칠 수 있음.

미국 정부, 이스라엘에 이란 에너지 시설 공격 중단 요구

트럼프 정부가 이스라엘에 이란의 석유 등 에너지 기반 시설에 대한 추가 공습을 중단할 것을 명확히 요구함.

• 요점: 유가 급등과 이란의 보복 우려; "최후의 수단"으로 간주되며, 이란이 먼저 공격할 경우에만 고려됨; 세 명의 정보원이 전함.
• 시장 영향: 갈등의 격화를 제한하고, 글로벌 유가 불확실성을 줄이며, 외환 및 주식 시장의 안정을 도울 수 있음.

미국 에너지 장관, 게시물 삭제 후 이란 반응 촉발

미국 에너지 장관이 호르무즈 해협을 통과하는 군함에 대한 게시물을 신속히 삭제하자 이란은 이를 거짓말이라고 주장함.

• 요점: 실제로 호위가 제공되지 않음; 내부 논의가 시작될 시점; 이란 혁명 수비대가 미국 동맹의 행동이 미사일 사정거리 내에 있다고 경고함.
• 시장 영향: 정보 혼란을 부각시키며 단기적으로 시장 변동성을 확대하지만, 게시물 삭제는 완화 의도를 암시할 수 있어 위험 회피 감정을 완화할 수 있음.

二、시장 복기

원자재 및 외환 성과

• 현물 금：+0.35%, 5211달러/온스, 지정학적 위험에 의해 지속적으로 상승.
• 현물 은：+0.52%, 가격 88.74달러/온스, 금을 따르지만 변동성이 적고 산업 수요의 영향을 받음.
• WTI 원유：-0.87% 82.7달러/배럴, 트럼프의 발언이 이란 갈등 예상 완화에 기여하여 위험 프리미엄이 하락함.
• 브렌트 원유：-0.51% 82.86달러/배럴, WTI와 유사한 요인으로 호르무즈 공급 우려 완화의 영향을 받음.
• 달러 지수：-0.1%, 가격 98.83.

암호화폐 성과

• BTC：24시간 1.05% 상승하여 69,969달러, 저점에서 반등하는 연속적인 흐름. 위험 선호 회복 및 ETF 유입에 의해 주도됨.
• ETH ：24시간 0.54% 상승하여 2,034달러.
• 암호화폐 총 시가총액 ：24시간 0.8% 상승, 총 시가총액 2.46조 달러, 지정학적 긴장 완화 및 기관 수요 회복에 의해 주도됨.
• 시장 청산 상황 ：24시간 총 청산 금액 2.97억 달러, 롱 포지션 청산 금액 1.34억 달러, 숏 포지션 청산 금액 1.69억 달러.

• Bitget BTC/USDT 청산 지도：현재 가격 69,960달러 이상에서 누적 숏 청산 금액이 475.99M에 달하며, 하단 누적 롱 청산의 33.75M을 훨씬 초과함. 가격이 상승할 경우 대규모 숏 포지션 청산이 발생할 가능성이 있음. 레버리지 클러스터는 특히 50배 및 100배가 70,000-71,000 및 73,000-74,000과 같은 주요 가격대에 집중되어 있어 변동성과 연쇄 청산 효과를 확대할 수 있음.
• 현물 ETF 순 유입/유출：BTC 현물 ETF는 어제 0.61억 달러 순 유입; ETH 현물 ETF는 0.126억 달러 순 유입.
• BTC 현물 유입/유출：어제 35.29억 달러 유입, 34.61억 달러 유출, 순 유출 0.574억 달러.

미국 주식 지수 성과

• 다우 지수：0.07% 하락, 47,706.51포인트, 연속적인 상승 후 하락, 유가 민감도에 영향을 받음.
• S&P 500：0.21% 하락, 6,781.48포인트, 기술 및 에너지 섹터의 분화가 주요 특징.
• 나스닥：0.01% 상승, 22,697.1포인트, 섹터 드라이버는 스토리지 및 광통신 관련 주식의 강세.

기술 대기업 동향

• 애플：0.37% 상승, 신제품 출시 기대감이 상승을 부추기지만 전체 시장 변동성이 상승폭을 제한함.
• 아마존：0.39% 상승, AI 확장을 위한 채권 발행으로 투자자 신뢰를 강화함.
• 메타：1.03% 상승, AI 플랫폼 몰트북 인수로 AI 생태계 강화.
• 마이크로소프트：0.89% 하락, 기술 섹터 전체 조정, AI 경쟁 심화.
• 구글：0.22% 상승, 다중 모달 모델 제미니 임베딩 2 출시로 기술 경쟁력 향상.
• 엔비디아：1.16% 상승, AI 칩 주문 확대, Groq 생산량 70% 증가.
• 테슬라：0.14% 상승, EV 시장 회복, 그러나 공급망 우려가 제약.

섹터 이상 동향 관찰

스토리지 관련 주식 3% 이상 상승

• 대표 주식: 마이크론 테크놀로지, 3% 이상 상승; 웨스턴 디지털, 1% 이상 상승.
• 드라이버: 메모리 공급 부족 예상이 PC 및 AI 관련 수요를 촉진.

광통신 주식 6% 가까이 상승

• 대표 주식: 시에나, 6% 가까이 상승; 루멘텀, 5% 가까이 상승.
• 드라이버: 5G 및 데이터 센터 확장, AI 인프라 투자로 혜택.

태양광 주식 7% 이상 상승

• 대표 주식: 솔라엣지 테크놀로지, 10% 이상 상승; 엔페이즈 에너지, 7% 가까이 상승.
• 드라이버: 에너지 전환 정책 지원, 재생 가능 에너지 수요 회복.

희토류 관련 주식 13% 가까이 상승

• 대표 주식: 크리티컬 메탈스, 13% 가까이 상승; 니오코프 개발, 4% 가까이 상승.
• 드라이버: 공급망 중단 우려, 전기차 및 기술 제조 수요 급증.

三、심층 개별 주식 해석

1. 오라클 - AI 주문이 실적 초과 견인

사건 개요: 3분기 매출 및 주당 순이익이 각각 20% 초과, 클라우드 사업 매출은 전년 대비 44% 증가, 인프라 서비스(IaaS) 매출은 84% 폭증. 잔여 계약 의무(RPO)는 325% 증가하여 5530억 달러에 달하며, 이는 주로 AI 대규모 주문과 고객 선불금 덕분임. 2027 회계연도 매출 가이던스가 900억 달러로 상향 조정되며, 연간 34% 증가; 2026 회계연도 자본 지출은 500억 달러로 유지되며, 전년 대비 두 배 증가. 2026 자연 연도에는 추가 채권 발행이 필요하지 않을 것으로 예상됨. 장 후 주가는 한때 10% 상승함.

시장 해석: 기관의 의견은 대체로 낙관적이며, 골드만삭스 등 분석가들은 AI 주문이 강력한 성장을 지원한다고 강조하며 목표가를 180달러로 상향 조정하고, 매수 등급을 유지함.

투자 시사점: AI 주제가 지속적으로 발전하고 있으며, 클라우드 컴퓨팅 확장 기회를 포착하기 위해 저점에서 매수하는 것을 권장함.

2. NIO - 첫 분기 흑자 달성

사건 개요: 2025년 4분기 운영 이익 125억 위안, 매출 346.5억 위안으로 전년 대비 75.9% 증가, 총 이익률 17.5%. 차량 인도량 12.48만 대, 4분기 총 이익 60.74억 위안으로 전분기 대비 100.8% 증가. 현금 보유액 459억 위안으로 전분기 대비 거의 100억 증가. 2026년 1분기 인도 가이던스 8-8.3만 대로 전년 대비 90.1%-97.2% 증가, 매출 244.8-251.8억 위안으로 전년 대비 103.4%-109.2% 증가.

시장 해석: 모건 스탠리 등 기관들은 이를 전기차 산업의 전환점으로 보고, 등급을 매수로 상향 조정하고 목표가를 15달러로 상향 조정함.

투자 시사점: 비용 통제와 인도 증가가 강력하며, EV 시장 회복이 주가 상승을 이끌 것으로 예상됨.

3. 보잉 - 전선 문제로 737 MAX 인도 지연

사건 개요: 새로운 생산 비행기에서 전선 긁힘 자국이 발견되어 가공 오류로 추적되며 일부 737 MAX 인도가 지연됨. 각 비행기 수리에는 며칠이 소요되며, 이로 인해 이번 달 전체 진행에 영향을 미치지만 연간 목표 500대는 변동 없음. 2월에 43대 인도되었으며, 지난 달 51대는 2017년 이후 최고 기록임.

시장 해석: 씨티 분석가는 공급망 안정성에 대한 우려로 목표가를 250달러로 하향 조정하고, 중립 등급을 유지함.

투자 시사점: 단기적으로 인도 압력이 증가하며, 수리 진행 상황을 지켜본 후 재진입을 권장함.

4. BioNTech - 공동 창립자가 새로운 mRNA 회사로 전환

사건 개요: 우거르 사힌과 외젤름 튀레치가 연말에 새로운 독립 회사의 경영진으로 전환하며, BioNTech는 mRNA 기술 권리를 기여하고 다음 세대 혁신을 지원함. 감독 위원회는 후임자 선출을 시작하여 비즈니스의 원활한 인계를 보장함. 주가는 한때 18% 가까이 하락함.

시장 해석: UBS의 기관 의견은 엇갈리며, 혁신 잠재력을 인정하지만 리더십 변화 위험을 경고하며 중립 등급을 유지함.

투자 시사점: mRNA 분야의 전망은 밝지만, 과도기 불확실성이 높아 단기적으로 회피하는 것이 바람직함.

5. 아마존 - 최소 370억 달러 채권 발행 계획

사건 개요: 달러 및 유로 채권 발행을 시작하며 목표는 370-420억 달러로, AI 열풍 자금을 위한 역사상 최대 기업 채권 중 하나가 될 수 있음. 거래는 11개 부분으로 나뉘며, 만기는 2-50년, 가장 긴 부분은 1.55%의 프리미엄을 가짐. 유로 부분은 수요일에 발행될 예정이며, 최대 100억 유로 규모임.

시장 해석: 무디스는 등급을 A2로 하향 조정했지만, 스탠다드 앤드 푸어스는 부정적인 전망을 제시함; 골드만삭스는 AI 투자를 긍정적으로 보고 매수 등급을 유지함.

투자 시사점: 자금 조달이 AI 배치를 강화하며, 장기 성장 잠재력이 크므로 가치 투자자에게 적합함.

6. CRCL - 스테이블코인 채택이 주가 강한 반등 촉진

사건 개요: Circle Internet Group(CRCL)의 주가는 지난 한 달 동안 86% 급등했으며, 월요일에 다시 10% 가까이 상승하여 현재 거래가는 약 118달러, 시가총액은 277.9억 달러에 달함. 회사는 2025년 전체 매출이 16.76억 달러에 이를 것으로 예상하며, USDC 스테이블코인 보유 수익률이 높아 2027 회계연도에는 GAAP 이익을 실현할 것으로 예상됨. IPO 이후 변동성이 있었지만, 4분기 강력한 실적이 숏 포지션 청산을 촉발하여 주가가 저점에서 반등함. 이란 갈등이 인플레이션 기대를 높여 스테이블코인이 결제 및 AI 대리인 분야에서 수요 잠재력을 더욱 확대함. 회사는 스테이블코인 시장을 주도하며, USDC 유통량이 지배적임.

시장 해석: 기관 의견은 낙관적이며, 번스타인 분석가는 목표가를 190달러로 상향 조정하고, 결제, 상업 및 AI 사용 사례에서 스테이블코인의 확장 잠재력을 강조함; 미즈호는 목표가를 100달러로 상향 조정하며 이를 고베타 암호 대리인으로 간주함; 평균 분석가 등급은 매수이며, 12개월 목표가는 122.25달러로, 비용 상승 우려가 있지만 성장 전망은 강력함.

투자 시사점: 스테이블코인 생태계가 지속적으로 확장되고 있으며, 지정학적 위험 및 규제 동향에 주목하고 조정 시 매수하여 암호화폐 결제 주제 기회를 포착할 것을 권장함.

四、암호화폐 프로젝트 동향

1. 블룸버그 연구소 분석가 제임스 세이프하르트가 공유한 데이터에 따르면, 2025년 말까지 현물 XRP ETF의 상위 30대 보유자는 약 2.11억 달러의 지분을 보유하고 있으며, 골드만삭스가 약 1.54억 달러로 최대 보유자임. 세이프하르트는 "소수의" 투자자만 13F 문서에서 확인할 수 있다고 지적하며, "대부분은 13F 문서를 제출하지 않는다"고 설명함. 블룸버그의 또 다른 분석가 에릭 발추나스는 이는 XRP의 "슈퍼 팬"에서 주로 발생한다고 추측함.

2. Bitwise의 최고 투자 책임자 매트 호건은 최신 메모에서 비트코인 가격이 100만 달러에 이를 것으로 예상한다고 재확인함. 그는 비트코인을 글로벌 가치 저장 시장에서 금의 경쟁자로 볼 때 장기 잠재력이 더욱 명확해진다고 강조함. 현재 글로벌 가치 저장 시장 규모는 약 38조 달러에 달하며, 그 중 금은 약 36조 달러, 비트코인은 약 1.4조 달러로 4%도 안 됨.

3. CoinDesk는 Strategy가 월요일에 역사상 최대 규모의 STRC 주식 발행을 기록했으며, 약 1,420개의 비트코인을 구매하기 위해 자금을 조달했다고 보도함. 이날 STRC 거래량은 3억 달러에 가까워 최근 30일 평균 1.24억 달러의 두 배를 초과함. 회사는 또한 Omnibus Sales Agreement를 수정하여 여러 대리인이 정상 거래 시간 외에 주식 판매를 수행할 수 있도록 하여 STRC를 통해 BTC를 확보하는 자금 조달 유연성을 강화함.

4. Matrixport는 어제 발표한 분석에서 2월 초 이후 비트코인이 전반적으로 횡보세를 유지하고 있다고 언급함. 지정학적 긴장이 고조되고 미국 고용 데이터가 약세를 보이며, 글로벌 주식 시장이 전반적으로 조정(한국 주식 시장이 한때 크게 하락함)되었음에도 불구하고 비트코인은 여전히 강한 회복력을 보여줌. 주말 동안 유가가 급등했음에도 불구하고 비트코인은 66,000달러 근처의 지지선에서 반등하며, 해당 위치는 지속적으로 지지를 형성하고 있음. 이 기관은 이전 일일 보고서에서도 비트코인이 다시 강세를 보이며 70,000-80,000달러 구간으로 회복될 가능성이 높아지고 있다고 언급함. 이란 갈등의 영향이 점차 소화됨에 따라 비트코인은 지정학적 요인의 방해를 벗어나 더 높은 거래 구간으로 복구될 것으로 기대됨.

5. DeFi 플랫폼 Aave는 가격 예측기 오류로 인해 드문 2700만 달러 청산 사건이 발생했으며, 관찰자들은 이는 위험 평가 시스템 업데이트와 관련이 있다고 보고, DeFi의 안정성 문제를 부각시킴.

6. 스테이블코인의 번영이 전통 은행의 수익을 잠식할 수 있으며, 제프리 애널리스트는 디지털 달러가 결제 및 암호화 시장에서의 활용이 은행 예금을 점차 이탈시켜 후자가 더 비싼 자금을 찾도록 강요할 것이라고 경고함.

7. 미국 상원의원이 스테이블코인 수익에 대한 타협안을 제안하여 암호화 명확법의 교착 상태를 타개하려 하며, 이는 입법 과정을 가속화하고 규제의 명확성을 제공할 수 있음.

8. Aptos는 3월 12일에 1088만 달러 가치의 11.31백만 APT 토큰을 잠금 해제하며, 이는 유통 공급의 0.69%에 해당하고, 69%의 공급이 스테이킹되어 있어 매도 압력을 완화할 수 있지만 시장 소화에 주의가 필요함.

9. Virtuals Protocol은 이더리움 재단과 협력하여 ERC-8183 AI 대리인 표준을 제안하고 매달 100만 달러 보상 프로그램을 시작하며, 토큰이 3.9% 상승하여 사용자 참여를 유도하는 것을 목표로 함.

五、오늘의 시장 일정

데이터 발표 일정

주요 이벤트 예고

3월 11일 (수요일)

1. 20:30, 미국 2월 CPI 발표, 예상 2.4%;
2. 연준 이사 미셸 보우먼 연설;
3. 애플 아이폰 17e 및 신형 아이패드 에어 출시.

3월 12일 (목요일)

1. 20:30, 미국 3월 7일 주간 신규 실업수당 청구자 수, 예상 21.3;
2. 미국 주식 시장 마감 후, 어도비 재무 보고서 발표.

3월 13일 (금요일)

1. 20:30, 미국 1월 핵심 PCE 물가 지수 발표, 예상 3.1%;
2. 일본 총리 고이치 사와와 캐나다 총리 마크 카니가 중동 상황에 대해 논의.

기관 의견:

유명 투자은행 분석가들은 24시간 시장 흐름에 대해 신중한 낙관론을 보임. 골드만삭스는 금과 비트코인이 주요 저항선을 테스트하고 있으며, 트럼프의 이란 발언이 지정학적 위험을 완화하고 유가 하락이 인플레이션 우려를 완화하는 데 기여하고 있다고 강조하지만, 미국 연준 CPI 데이터가 예상치를 초과할 경우 매파적 기대가 강화되어 주식 및 암호 자산을 압박할 것이라고 경고함. JP모건은 미국 주식 시장이 분화되고 있으며 기술 대기업이 AI 주문의 혜택을 보고 있지만, 전체적으로 에너지 섹터의 영향을 받고 있다고 지적함; 외환 시장에서는 달러의 안전 자산 수요가 강하며, 금과 은이 헤지 도구로서 지지를 받고 있음. 암호화 시장의 반등은 ETF 유입 및 위험 선호 회복 덕분이지만, 제프리 애널리스트는 스테이블코인의 확장이 은행 수익을 잠식할 수 있으며 간접적으로 유동성에 영향을 미칠 수 있다고 경고함. 전반적으로 기관들은 CPI 및 FOMC에 주목하고 단기적으로 방어 자산을 배치하며 중기적으로 AI 및 에너지 전환 주제를 긍정적으로 보고 있음.

면책 조항: 위 내용은 AI 검색 정리로, 인력이 검증하여 발표하며, 어떠한 투자 조언으로 간주되지 않음.